Помощь по Теле2, тарифы, вопросы

Приветствую, господа трейдеры! Сегодня я подготовил очень важную статью, посвященную Форекс комиссии (торговым издержками (расходам)).
Комиссия на рынке Forex – это плата, взимаемая за совершение торговых операций. Комиссия на Forex взимается за осуществление сделок по покупке и продаже валюты.

Какие бывают виды комиссий?
1) Спред
2) Комиссия брокера
3) Проскальзывания
4) Свопы
5) Реквоты
6) Прочие расходы (за вводы вывод денег и т.п.)
7) Влияние комиссии на результат тестирования торговых систем

Основная комиссия на Forex это спред. Спред – это разница между покупкой и продажей валюты. Существуют комиссии, которые трейдер выплачивает, например, за снятие средств или открытие сделки. Как правило, Forex комиссия это незначительная сумма денег, однако, если трейдер работает в краткосрочном периоде, открывая и закрывая по несколько сделок в день, здесь комиссия будет намного выше.

Как правило, величина комиссии зависит от определенных факторов:
— Ликвидность валютной пары. Так, например, популярные валютные пары имеют намного более меньшую торговую комиссию, чем на экзотические валютные пары. Как правило, значение комиссий между валютными парами классическими и экзотическими могут отличаться в несколько раз.
— Состояние самого рынка Форекс – влияет на значение плавающих спредов. В ожидании высокой ликвидности, например, во время выхода важных новостей величина спреда может быть увеличена брокером в несколько раз! Но и при слишком низкой ликвидности, например во время официальных праздников в США, спред также может быть увеличен.

//////////////////
Вам может быть интересно почитать статью .
//////////////////

2) Комиссия брокера
Для некоторых типов счетов (как правило, это ECN счета) взимается комиссия брокера помимо спреда. Как правило её размер невелик 2-10$ за 1 стандартный торговый лот.
Тем не менее данные торговые издержки также будут подтачивать наш депозит.

— Комиссия за ввод или вывод средств со счета.
— Прочие платежи – наличие таковых зависит от каждого брокера индивидуально.

3) Проскальзывания

Это ситуация при которой сделка открывает по худшей цене, чем предполагал трейдер.

//////////////////
Также читайте об .
//////////////////

Пример.
Трейдер установил ордер «бай стоп» на отметку 1.3253
При достижении ценой данной отметки ордер был открыт по 1.3254 (то есть на 1 пункт хуже (дороже), чем хотел трейдер).
Проскальзывания возникают в случае использования стоповых ордеров (бай стоп, селл стоп, стоп лосс). При использовании лимитных ордеров (бай лимит, селл лимит и тейк профит) проскальзывания либо не будет вообще, либо оно будет в плюс.

5) Реквоты (новые цены)
Это старый инструмент с помощью которого брокеры обманывают трейдеров. Суть механизма реквотов рассмотрим на примере:

Пример:
Трейдер хочет купить евро по цене 1.3500
Он нажимает кнопку «покупка» — терминал несколько секунд думает. Если за это время произойдёт изменение цены в худшую (для трейдера) сторону, например цена станет 1.3502 , то терминал предложит осуществить покупку по новой (более высокой) цене. Трейдер может либо отказаться от сделки вообще либо согласится с новой ценой. Если согласится с ценой – то терминал опять будет несколько секунд думать и опять может предъявить вам более высокую цену… Так может продолжаться несколько раз подряд.

//////////////////
Возможно вас заинтересует статья « .
//////////////////

Как защититься от реквотов?
1) Работать отложенными ордерами
2) Перейти на ЕСН счета (на этом типе счетов нет реквотов, но, как правило, есть комиссия).

Прочие расходы (за вводы вывод денег и т.п.)
__________________________
Прочие расходы, как правило носят разовый характер. Например, при конвертации рублей в доллары (если у вас долларовый депозит) брокер может взять дополнительный процент (около 3-4%) за конвертацию. Вроде мелочь, но всё равно неприятно!

7) Влияние комиссии на результат тестирования торговых систем

Форекс комиссия оказывает просто чудовищное влияние на результаты торговли!

Пример
Профит торговой системы составляет 5%, но комиссия также забирает 0,1%, поэтому чистый заработок в прибыльной сделке 4,9%. Результат в любой сделке уменьшается на 0,1%. Вначале посмотрим график без комиссий, затем с комиссией.

Изначально результаты меня порадовали, несмотря на большую просадку, получилась неплохая прибыль – 237% за один год! Тем более 2009 был совсем не трендовым. Посмотрите, что получилось с этим графиком, если учесть комиссию в размере 0,1% от сделки:

Итоговый результат всего 133%! То есть комиссия съела 100% прибыли! Вот такая коварная вещь, эта комиссия на Форекс.

//////////////////
Вам будет полезно почитать статью .
//////////////////

Общий вывод!!!

Мы (валютные спекулянты) не можем уклонится от уплаты комиссии. Но мы можем существенно сократить её влияния за счет длительного удержания сделки (1-4) дня. За это время цена совершит достаточное движение (будет достаточно прибыли), которая позволит игнорировать торговые издержки!

Кстати, данная тема немного затрагивается в видео — как выбрать таймфрейм на валютном рынке?

С вами был Артур Быков (он же Art-of-Forex) благодарю за внимание!

Издержки инвестора при покупке и продаже ценных бумаг на бирже состоят не только из налогов. Точное количество статей расходов и их размер зависят от условий обслуживания у конкретного брокера и того тарифного плана, который вы выберете

1. Комиссия брокера за предоставление доступа на биржу. Взимается по итогам месяца или каждого дня, в который вы заключили хотя бы одну сделку. Нет сделок за период – нет комиссии.

Как правило, комиссия устанавливается в виде процента от оборота клиента. В среднем комиссия составляет 0,03-0,1%. Часто можно встретить тарифные планы с плавающей ставкой: чем выше сумма, на которую клиент уже заключил сделки через брокера, тем ниже процент, который для него будет действовать. В зависимости от конкретного тарифного плана текущее значение плавающей ставки может изменяться как внутри каждого дня, так и по итогам предыдущего дня или же предыдущего календарного месяца.

В некоторых случаях комиссия может определяться не в виде процента, а как фиксированная сумма за каждую проведенную сделку (от 30 рублей).

Некоторые брокеры устанавливают минимально допустимый размер комиссии, ниже которого она не может опускаться. Минимальная комиссия может быть предусмотрена по каждой заключаемой сделке, по итогам каждого торгового дня или календарного месяца;

В документах брокеров размер комиссионного вознаграждения часто приводится без учета НДС, то есть фактический размер комиссии превышает указанные цифры на 18%;

Некоторые брокеры предлагают активно торгующим клиентам платить комиссию, размер которой ограничен сверху – порядка 25 000 - 35 000 рублей в месяц. Например, такие условно безлимитные тарифы предлагает банк «Зенит» и компания «Уником Партнер»;

2. Плата за ведение брокерского счета. В отличие от ежемесячной минимальной комиссии подлежит оплате независимо от того, совершали вы сделки с ценными бумагами или нет. Как правило, составляет 118-300 рублей в месяц и не удерживается, если комиссия клиента за истекший период превышает эту сумму. У отдельных брокеров плата за ведение брокерского счета не предусмотрена. В частности, ее не удерживают «КИТ Финанс», «Альфа-банк», «ВТБ24».

Дополнительно может взиматься разовый сбор за открытие брокерского счета и регистрацию нового клиента на бирже (100-300 рублей);

Иногда абонентская плата удерживается только с тех клиентов, у которых сумма на брокерском счете или стоимость портфеля ценных бумаг ниже определенного значения, например 50 000 рублей, как в брокерском доме «Открытие».

3. Плата за депозитарные услуги брокера. Берется за хранение ценных бумаг и обработку операций с ними. Может взиматься ежедневно, по итогам месяца или же один раз в год. Обычно составляет 100-300 рублей в месяц и не удерживается за месяцы, в которые вы не проводили никаких сделок на бирже, а просто хранили свои бумаги.

Издержки на хранение ценных бумаг могут включать в себя следующие статьи:

а) абонентскую плату за ведение счета депо;

б) ежегодную или ежемесячную плату за хранение ценных бумаг;

в) ежедневный сбор за обработку биржевых операций с ценными бумагами.

Тарифы депозитария обычно публикуются отдельно от тарифов на все остальные брокерские услуги. Поэтому важно не забыть их найти и отдельно изучить, при сравнении условий обслуживания у разных брокеров;

Некоторые брокеры дополнительно взимают разовый сбор за открытие и/или закрытие счета депо (100-200 рублей);

Дополнительно может взиматься комиссия за зачисление дивидендов по акциям и процентов по облигациям, которыми вы владеете (0,2-1,5% от зачисляемой суммы).

4. Плата за использование стандартной программы для заключения биржевых сделок(Quik, Netinvestor и т.п.) чаще всего не взимается. Оплачивать необходимо только дополнительное программное обеспечение, если вы решите им воспользоваться.

В тех случаях, когда брокер все-таки взимает плату за использование стандартной торговой программой, она составляет 100-300 рублей в месяц;

Эта плата может уменьшаться на сумму, уплаченную в виде брокерской комиссии.

5. Комиссия биржи при покупке или продаже акций составляет 0,01% от стоимости пакета, но не менее 3 копеек по сделке.

При покупке или продаже облигаций комиссия биржи рассчитывается по формуле: 0,0001% * K, где К – число календарных дней, остающихся до погашения облигации. При этом комиссия не может превышать 0,01% от суммы сделки и быть ниже 3 копеек;

Некоторые брокеры включают биржевые сборы в состав собственной комиссии, то есть не требуется оплачивать их дополнительно.

6. Комиссия при зачислении или выводе денег с брокерского счета, как правило, составляет порядка 0,2-1,5% от суммы операции. Чаще всего брокеры удерживает ее только при выводе денежных средств, а некоторые не взимают вовсе.

7. Маржинальное кредитование является дополнительной, но очень востребованной услугой при торговле акциями. Поэтому расходы инвесторов, которые активно пользуются кредитным плечом, иногда превышают все остальные издержки.

Кредиты денежными средствами (для покупки акций с плечом) предоставляются в среднем по ставке 14-18% годовых. Кредиты акциями (для открытия коротких позиций) – в среднем по ставке 12-18% годовых. Плата взимается только за перенос маржинальных позиций на следующий день. Внутри одного дня кредитование является бесплатным.

Чаще всего плата за пользование маржинальным кредитом списывается ежедневно. Если продолжать держать позицию открытой дольше, то фактическая стоимость кредита окажется чуть выше заявленной из-за того, что будет набегать «процент на процент». Например, если целый год не закрывать длинную маржинальную позицию под 16% годовых, то в действительности придется заплатить 17,3%;

Если в тарифах интересующего вас брокера отсутствует четкое указание на стоимость кредитования акциями, ищите строчку «комиссия брокера за заключение специальных сделок РЕПО» или аналогичную - именно она содержит нужную вам информацию.

8. Оплата иных услуг брокера - полезных, но необязательных. Например, платным может быть доступ к расширенной новостной ленте, смс-информирование о ситуации на рынке и состоянии вашего счета, распечатка каких-либо бумажных документов и т.д.

Здравствуйте, уважаемые читатели блога сайт. В этой статье вы узнаете о комиссиях брокера, сколько и за что он берет.

На самом деле комиссии берет не только брокер. Кроме брокера комиссии берут еще Биржа и Депозитарий.

Биржа

Биржа берет комиссии за совершение сделки.

Совершением сделки считается и купля, и продажа.

Например, вы купили облигацию, подержали ее какое-то время, потом продали — это две сделки, и комиссии бирже надо платить два раза. Размер комиссии за сделку с облигациями на бирже ММВБ 0,0035% — 0,0065%.

За сделку с акциями комиссия выше, так как акции — это часть собственности.

Кроме акций и облигаций на рынке торгуются и опционы. Хоть нас они напрямую не касаются, все равно скажу о них.

Комиссии за торговлю фьючерсами или опционами гораздо ниже комиссий на акции, так как фьючерсы и опционы собственностью не являются, вообще какой-то материальной вещью не являются, по сути фьючерсы и опционы — это идея, абстрактное нематериальное понятие.

Комиссии за сделки с фьючерсами и опционами в несколько раз ниже, чем комиссии за сделки с акциями и облигациями.

Депозитарий берет фиксированную плату за хранение в нем ценных бумаг.
Плата небольшая, 100-200 руб/месяц.

Брокер

Он берет много чего, так что распишу по пунктам:

1. Брокер тоже берет комиссию за совершенные сделки, отдельно комиссию за покупку, отдельно — за продажу. Эта комиссия разная, она зависит от брокера, зависит от тарифного плана, который зависит от объема торговли. Чем больше объем торговли, тем меньше комиссия. Но на больших объемах торговли становится выгодней брать Безлимитный тариф.

   Большие объемы — это несколько сотен тысяч рублей в день и выше. Сделки на несколько сот тысяч рублей в день (каждый день) в основном делают «скальперы»,- спекулянты внутри дня, которые торгуют акциями, фьючерсами, или еще чем-то подобным. Или банки/инвестиционные организации, у которых сумма сделки по облигациям более 10 млн. рублей. Для частного инвестора нормальная комиссия — что-то около 0,04 — 0,08%.

   Еще может быть такая фишка: брокер может брать какую-то комиссию, например, 0,045%, и сказать, что комиссия 0,045% за сделку, но не менее 30 рублей за сделку.
   Или комиссия 0,045% за сделку, но не менее 300 руб/месяц, если в течение месяца была хотя бы одна сделка.

2. У брокера может быть такой вид комиссии, как «минимальное вознаграждение брокера», если, например, на счету менее какой-то суммы. Обычно эта сумма 50.000 — 100.000 рублей. Комиссия около 200 рублей.
3. У моего брокера недавно появилась новая комиссия: за участие в оферте. Если я подам заявку на участие в оферте, комиссия брокера за собирание необходимых документов — 1.000 рублей.
4. Плата за торговый терминал (программа на компьютере для торговли). Обычно первый терминал бесплатный, если сумма на счете больше какой-то величины, около 30.000 рублей. Если сумма на счете меньше, то торговый терминал стоит около 300 руб/месяц. Второй торговый терминал платный, не важно, устанавливается он на компьютер, на планшет, или на телефон, второй торговый терминал стоит около 200 руб/месяц.
5. Торговать не обязательно через торговый терминал, можно позвонить брокеру по телефону и выставить заявку на покупку или на продажу по определенной цене. В этом случае комиссия брокера будет зависеть от объема сделки, например 50 рублей при объеме сделки менее 100.000 руб.
6. Плата за ведение счета FORTS (срочный рынок, на нем торгуются фьючерсы и опционы), 100 руб/месяц. Счет ФОРТС может быть подключен по умолчанию с самого начала, поэтому проверьте, если не собираетесь торговать на срочном рынке, то его можно отключить. У моего брокера плата за использование счета ФОРТС снимается только если я пользовался этим счетом (совершал сделки на срочном рынке). Если не пользовался/не совершал, то плата за использование не снимается.
7. У брокера может быть подключена услуга «Трансляция международных котировок» в торговый терминал. Плата около 100 руб/месяц. Если вам не нужны международные котировки, их тоже можно отключить.

Ну и там по мелочи.

Все комиссии брокера, которые я написал — это основная работа брокера,- предоставлять выход на биржу.

Брокер зарабатывает на процентах со сделок,
которые совершают его клиенты.

Это основной источник дохода брокера.

Но брокер хочет зарабатывать больше, и предлагает .
Какие-нибудь сигналы на вход или выход из сделки, рекомендации, какие акции купить, какие продать, какие-нибудь курсы котировок на е-мейл, обучение и так далее.

Я думаю, что все это нужно сразу отключить, и оставить только то, что нужно для выхода на биржу.

Если выбрать подходящий тариф, оставить только то, что нужно, то комиссии брокера, биржи и депозитария будут вполне разумными, что-нибудь около 500 руб/месяц при обычной торговле.

Тем, кто хочет зарабатывать деньги на бирже, придётся подготовиться к дополнительным тратам:

• комиссии брокера;
• комиссии биржи;
• ежемесячной плате за обслуживание;
• комиссии за использование программ для операций на бирже;
• комиссии за услуги депозитария (ведение счетов, на которых лежат ценные бумаги).

В ходе инвестирования могут возникнуть дополнительные комиссии.

Самой крупной, как правило, является комиссия брокера. У одной компании это может быть 0,5% от стоимости акций, у другой – 0,055%. Это означает, что при покупке бумаг на 100 тыс. руб. брокеру в одном случае нужно заплатить 500 руб., а во втором – 55 руб.

Где выгодней?

Мы изучили тарифы крупнейших брокеров России. Самый выгодный тариф оказался у компании Ай Ти Инвест – 0,035% за сделку. Это означает, что при покупке акций на 100 тыс. руб. за услуги брокера нужно заплатить 35 руб.

Лидер рынка брокерских услуг компания БКС по тарифу «Старт» берёт комиссию в размере 0,0354%, но не меньше 35,4 руб. в день или 354 руб. в месяц. Покупка акций через Сбербанк обойдётся в 0,125% – со 100 тыс. руб. нужно заплатить 125 руб.

Чем больше сумма покупки акций, тем меньше комиссия брокера.

Большинство брокеров не ограничивают клиентов в минимальной сумме, которая необходима для открытия счёта. Самое значительное ограничение у ВТБ24 – для покупки акций на счёт нужно перевести не менее 100 тыс. руб.

15 брокеров с минимальной комиссией

Где открыть счёт?

Чтобы начать покупку акций на бирже, нужно выбрать брокера и заключить с ним договор. Для этого понадобится паспорт. Оформить документы можно через интернет (например, с помощью учётной записи Госуслуг) или в офисе компании. Удалённую возможность заключения договора предлагают 9 компаний из 15 исследуемых:

• Ай Ти Инвест
• Финам
• Велес Капитал
• Альфа-банк
• Церих
• Алор брокер
• Открытие брокер
• АТОН.

Самая большая сеть офисов, в которых можно заключить договор в Москве, у ВТБ24 – 104 отделения. Вот адреса брокеров в Москве. Если вы из другого города, то найти ближайший офис можно на сайте брокера.

Предупреждение: торговля на бирже рискованна – вы можете заработать или потерять вложенные деньги. Если вы не знаете, чем акция отличается от облигации и верите в сказочный доход за один день, то запишитесь на курсы инвестирования.

Как составлялся рейтинг?

За основу был взят , лидирующих по объёму торгов на Московской бирже в январе 2017 года. В него попали первые 15 компаний, которые оказывают услуги физическим лицам. У каждого брокера определялся тариф с минимальной комиссией за куплю/продажу ценных бумаг с условием оборота 100 тыс. руб. в день. В рейтинге не учитывались спецпредложения и акции. Чем ниже комиссия брокера, тем выше его позиция в рейтинге. Тарифы брокеров актуальны на 24 мая 2017 года.