Под долгосрочными инвестициями подразумеваются затраты на оплату обучения, приобретение и наращивание внеоборотных и оборотных активов. Учет таких финансовых вложений ведется в соответствии с ПБУ 19/02. Принципиальная разница с краткосрочными – в сроке инвестиций: до или более одного года.

Какие затраты отражаются, как финансовые вложения?

Отразить в учете в качестве долгосрочных финансовых вложений можно следующие затраты:

• Оплаты по договорам в полном соответствии с выставленными счетами;
• Расчеты за информационные услуги и консультации (если покупка активов по итогам консультаций не состоялась, затраты относятся на прочие расходы);
• За услуги посредников по приобретению активов;
• Иные платежи, связанные с покупкой активов.

Место долгосрочных финансовых вложений в балансе

К данной категории вложений относятся только затраты, приносящие прибыль в виде процентов, приобретения интеллектуальной собственности, увеличения активов. Беспроцентные займы такими характеристиками не обладают – их выдача фиксируется по 76 счету, в балансе отражаются в составе дебиторки.

В бланке баланса для отражения финансовых вложений предназначены две строки и у каждой свое назначение:

• 1170 – для отражения сумм внеоборотных активов в 1-й части баланса, то есть, инвестиций, предполагающих отдачу не ранее, чем через год. Это покупка ценных бумаг, вложения в уставный капитал новых предприятий.
• 1240 – для фиксации во 2-й части баланса оборотных активов, вкладываемых на срок до 1 года.

Отражаемые по этим строкам суммы бухгалтер учитывает по счетам 55, 58, 59 и 73. При разнесении по счетам сразу стоит учитывать срок вложений, используя для этого субсчета. Это упростит дальнейшее формирование баланса.

Счета для учета инвестиций и финвложений

К учету долгосрочные вложения принимаются по первоначальной стоимости, соответствующей фактически понесенным затратам.

Разделение на долго-и краткосрочные финансовые вложения обязательно – эта норма установлена приказом Минфина 94н от 2000г. Все они отражаются по 58-му счету, имеющему следующие субсчета:

• 1 – суммы паев и акций;
• 2 – вложения в ценные бумаги;
• 3 – выданные займы;
• 4 – вложений на условиях договора простого товарищества.

Каждая операция по вышеприведенным субсчетам должна подтверждаться договором, в котором прописывается инвестируемая сумма, срок вложения и его условия (проценты). Для разграничения долгосрочных и краткосрочных вложений открываются субсчета второго порядка.

Внутри компании может использоваться свой индивидуальный перечень субсчетов, соответствующий специфике деятельности. Единственное строгое правило — обязательная разбивка на вложения до и более 12 месяцев.

Примеры проводок

• Использование акций в уставном капитале – Дт 58.1 – Кт 75.1;
• Увеличение уставного капитала за счет долговых ценных бумаг – Дт 58.2 – Кт 75.1;
• Продажа ценных бумаг – Дт 51 – Кт58.1;
• Безвозмездное получение ценных бумаг – Дт 58.1 – Кт98.2.

Осуществление иных финансовых вложений фиксируется по дебету 58-г счета и кредиту 76-го. Для предоставления займов внешним заемщикам под проценты используются проводки по 55-му счету (для депозитных вкладов). Внутренние кредиты – сотрудникам – отражаются по 73 счету.

Долгосрочные вложения, не попадающие на 58 счет

Нижеперечисленные инвестиции не подходят под условия использования 58 счета.

• Выкуп акций для перепродажи;
• Приобретение векселей в качестве оплаты за поставленные товары и оказанные услуги. Векселя в качестве обеспечения долговых обязательства принимаются к учету уже по 58 счету.
• Покупка недвижимости;
• Долгосрочные вложения, не имеющие отношения к деятельности организации;
• Покупка нематериальных активов, пополнение МПЗ и ОС.

Учет выбывших финансовых вложений

По достижении срока вложения они возвращаются, что оформляется соответствующими проводками, как выбытие инвестиций. Они принесли отдачу в виде прибыли и вернулись вместе с ней. Поступившие суммы именуются прочими доходами, а выбывшие с учета вложения отражаются в прочих расходах. Проводки увязываются двумя счетами – Кт58 – Дт91.2.

По истечении срока вложений они переводятся в состав краткосрочных (при достижении года до окончания возврата). Увеличение суммы долгосрочных вложений свидетельствует об изъятии крупных сумм из оборота, что может негативно сказаться на развитии предприятия. Каждому вложению на длительный срок должен предшествовать тщательный анализ с расчетом возможных рисков.

Введение

Актуальность рассматриваемой темы, состоит в том, что долгосрочные инвестиции и финансовые вложения являются наиболее привлекательным видом доходов в наше время. В настоящий момент большая часть населения убедилась в том, что вложение денег в ценные бумаги и долгосрочные инвестиции не только выгодно, но ещё и надежно так как носит залоговый характер, который обладает практически 100%-ной надежностью и гарантирует вкладчику возвращение средств. Если раньше в стране валютные накопления достигали от 60 до 100 млрд долл. Это - замороженные неработающие деньги, находящиеся в чулке. То теперь все больше людей стало вкладывать свободные финансовые средства в краткосрочные ценные бумаги, так как они более доходны, чем долгосрочные, что приводит к постепенному развитию реального производства и оживлению экономики в целом и благотворно сказывается на развитии фондового рынка.

Целью данной курсовой работы является:

1. Определение статей бухгалтерского баланса, предназначенных для отражения объектов учета.

2. Выявление объектов бухгалтерского учета, подлежащих отражению в бухгалтерском балансе развернуто.

3. Определение объектов бухгалтерского учета, подлежащих отражению по различным статьям бухгалтерского баланса, в зависимости от сроков погашения обязательств.

4. Составление бухгалтерского баланса (форма №1).

5. Определение суммы выручки, себестоимости продаж и коммерческих расходов.

6. выявление суммы операционных и внереализационных доходов и расходов.

7. установление показателей отложенного налога на прибыль.

8. составление отчета о прибылях и убытках (форма №2).

Данные задачи курсовой работы будут раскрыты и отражены на примере ЗАО «Эрида», где я подробно опишу деятельность этой фирмы и постараюсь полностью раскрыть вопросы, касающиеся финансовой деятельности данной организации. На примере ЗАО «Эрида» будут приведены и показаны таблицы со сводным данными, отражающими участие данной организации в акционерных обществах, хозяйствующих субъектах, коммерческих и некоммерческих организациях. Будет представлен внешним пользователям бухгалтерский баланс (форма№1), показывающий движение денежных средств ЗАО «Эрида» и отчет о прибылях и убытках(форма №2).

Долгосрочные инвестиции и финансовые вложения

Понятие финансовых вложений

Финансовые вложения представляют собой вклады в уставные капиталы, приобретение акций, облигаций сторонних организаций и государственных ценных бумаг, а также займы, предоставленные другим организациям или лицам. Финансовые вложения подразделяются на долгосрочные и краткосрочные.

Долгосрочные финансовые вложения предполагают отвлечение средств организации на срок более одного года. К ним относятся вклады в уставные (складочные) капиталы различных организаций и затраты на приобретение акций с целью последующего получения доходов в виде дивидендов. Поскольку в нынешних условиях на высокие дивиденды надеяться не приходится из-за низкой рентабельности или даже убыточности большей части организаций, то долгосрочные финансовые вложения в основном являются низколиквидными статьями актива, малопривлекательными для вкладчиков.

Краткосрочные финансовые вложения (на срок до одного года) представляют собой приобретения государственных облигаций (ГКО), облигаций федерального и местных займов, акций различных организаций при условии, что эти акции котируются на бирже, вклады на депозитные счета и приобретение депозитных сертификатов коммерческих банков. Независимо от срока, на который организации производят те или иные финансовые вложения, для учета их наличия и движения используется синтетический счет 58 «Финансовые вложения». К этому счету открываются субсчета для учета отдельных видов финансовых вложений, например, 1 - «Паи и акции», 2 - «Долговые ценные бумаги», 3 - «Предоставленные займы», 4 - «Вклады по договору простого товарищества» и др.

Наиболее распространенный вид долгосрочных финансовых вложений - взносы в уставные капиталы других организаций и коммерческих банков.

Взносы в уставные (складочные) капиталы других организаций могут осуществляться в денежной форме и в виде основных средств, нематериальных активов, сырья и материалов, товаров и других ценностей. Если в уставный капитал сторонней организации вносятся денежные средства путем перечисления с расчетного счета вкладчика, то на счетах бухгалтерского учета эта операция отражается следующим образом:

· Д-т 58 « Финансовые вложения », субсчет «Паи и акции»

· К-т 51 «Расчетные счета».

Возможны случаи, когда взнос делают наличными деньгами (размер этих сумм ограничивается нормативными актами). Тогда записи на счетах выглядят следующим образом:

· Д-т 58 «Финансовые вложения », субсчет «Паи и акции»

· К-т 50 «Касса».

На территории России немало организаций с участием иностранного капитала. В свою очередь, российские предприниматели создают свои или выступают в качестве пайщиков зарубежных организаций. В таких случаях денежные взносы делают в иностранной валюте, что отражается записью на бухгалтерских счетах:

· Д-т 58 «Финансовые вложения », субсчет « Паи и акции »

· К-т 52 «Валютные счета».

Когда взносами выступают не денежные средства, а различные виды имущества организации, то учет таких взносов имеет свои особенности. Передача товарно-материальных ценностей должна отражаться на счете 91 «Прочие доходы и расходы» как их выбытие. Например, передача отдельного объекта основных средств отражается через счет 01 «Основные средства». Вклады в уставные капиталы других организаций обычно оцениваются по договорной стоимости. Поэтому вначале на счете 01 «Основные средства» определяется остаточная стоимость передаваемого объекта основных средств, т.е. из его первоначальной стоимости (счет 01 «Основные средства») вычитается сумма накопленной по нему амортизации (счет 02 «Амортизация основных средств»). Затем, согласно принципам российского бухгалтерского учета, эта стоимость переносится на счет 91 «Прочие доходы и расходы», т.е. делается бухгалтерская запись:

· Д-т 91 « Прочие доходы и расходы »

· К-т 01 « Основные средства » - по остаточной стоимости.

При передаче объекта основных средств в качестве вклада в уставные (складочные) капиталы других предприятий на счетах бухгалтерского учета эта операция отражается следующим образом:

· Д-т 58 « Финансовые вложения », субсчет « Паи и акции »

· К-т 91 «Прочие доходы и расходы» - по договорной стоимости.

Если договорная стоимость превышает остаточную, то на счете 91 «Прочие доходы и расходы» образуется доход, если же остаточная стоимость превышает договорную - то возникают дополнительные расходы организации.

При начислении доходов на вклады в уставные капиталы других организаций следует иметь в виду, что доходы от долевого участия облагаются налогом. Налог удерживается у источников выплаты дохода. Начисление доходов отражается на счетах следующей записью:

· Д-т 76 « Расчеты с разными дебиторами и кредиторами »

· К-т 91 «Прочие доходы и расходы».

Иногда организация приобретает акции какой-нибудь другой организации, пользующейся известностью как прибыльная и стабильно работающая. Как известно, акция - ценная бумага, приносящая владельцу доход в виде дивидендов, размер которых зависит от результатов финансово-хозяйственной деятельности организации за отчетный год.

Затраты по приобретению акций, как в принципе и других ценных бумаг, формируются и обобщаются на счете 58 «Финансовые вложения». Все ценные бумаги должны быть описаны в Книге учета ценных бумаг. Книга учета ценных бумаг имеет следующие обязательные реквизиты: наименование эмитента, номинальная стоимость ценной бумаги, ее покупная стоимость, номер, серия и другие, общее количество, дата покупки, дата продажи. Книга учета ценных бумаг должна быть сброшюрована, скреплена печатью организации и подписями руководителя и главного бухгалтера, страницы пронумерованы.

На продолжительный срок акции приобретают с целью получения многолетних постоянных доходов или для того, чтобы оказывать влияние на хозяйственную политику стороннего акционерного общества. Для этого необходимо располагать контрольным пакетом акций, т.е. 50% плюс одна голосующая акция. Но в ряде случаев организация приобретает пакет акций на срок менее одного года. Целью такого приобретения обычно является получение доходов в результате выгодной продажи пакета акций при повышении их курса на фондовой бирже. Здесь важное значение имеет правильный выбор момента продажи, когда курс продолжает еще расти, но близок момент остановки его роста и начала падения.

Приобретение организацией ценных бумаг за плату отражается на счетах бухгалтерского учета следующей записью:

· К-т 51 «Расчетные счета», 52 «Валютные счета».

Если акции оплачены не полностью, но инвестор имеет право на получение дивидендов, то акции приходуются по полной сумме фактических затрат. При этом делается проводка:

· Д-т 58 «Финансовые вложения», субсчет «Паи и акции»

· К-т 51 «Расчетные счета», 52 «Валютные счета», 50 «Касса» - на оплаченную стоимость акций

· К-т 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» - на неоплаченную часть стоимости акций.

Вместо денежных средств организация может передавать в уплату акций основные средства, нематериальные активы и другие товарно-материальные ценности. Порядок отражения их передачи в бухгалтерском учете аналогичен отражению передачи имущества в счет вкладов в уставный капитал другой организации.

Цель приобретения акций - получение дохода в виде дивидендов. Но бывают случаи, когда организация становится убыточной и дивиденды выплачиваются только по привилегированным акциям за счет специально созданных резервов. По обычным акциям никаких выплат уже быть не может. Поэтому дивиденды из года в год могут значительно отличаться по своей величине в зависимости от размера полученной прибыли, а также от решений о ее распределении с целью сформировать резервный и специальный фонды. Размер выплачиваемых дивидендов утверждает общее собрание акционеров, после чего их выплачивают держателям акций. При этом у источника выплат (т.е. акционерного общества, получившего прибыль, из которой выплачивают дивиденды) удерживают налог на прибыль. Дивиденды могут выплачиваться один раз в год, один раз в полгода или ежеквартально. Поскольку окончательный размер прибыли, направляемой на выплату дивидендов, становится известен только по окончании года, промежуточные выплаты дивидендов осуществляются в предполагаемом размере с последующей корректировкой.

Очевидно, что классификация инвестиций важна для упорядочения отношений в данной области и повышения эффективности инвестиционной деятельности. Среди основных критериев деления выступает продолжительность вложений и жизненного цикла их результатов. Вместе с тем, мы интуитивно ставим знак тождества между фразами «инвестиции» и «вложения долгосрочного характера». Это не совсем так. По крайней мере, долгосрочные финансовые вложения и краткосрочные инвестиции имеют место быть и отличаются между собой.

Место долгосрочных инвестиций в их общем составе

По критерию длительности различают краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные инвестиции. Первый вид имеет продолжительность не более 1 года. Как правило, к краткосрочным вложениям относятся финансовые инвестиции в ценные бумаги спекулятивного типа. Они удовлетворяют условию высокой ликвидности, что подразумевает быструю продажу на рынке и получение денежных средств за период, не превышающий 12 месяцев. Отражение в балансе настоящей категории производится в составе оборотных активов.

В общемировой практике инвестиции, превышающие 1 календарный год, относятся к долговременным. Это вполне логично, поэтому для простоты будем в долгосрочные инвестиции (ДИ) включать также и среднесрочные. В состав ДИ включается две большие группы: долгосрочные финансовые вложения и инвестиции в основной капитал. Мы, как специалисты, близкие к вопросам экономики, должны с вами понимать некоторые тонкости понятий.

Когда звучит фраза «долгосрочные инвестиции», то рассматривается управленческо-финансовая категория, которая профессионально близка менеджеру проекта, руководителю компании, финансовому директору. Когда же мы слышим про «вложения во внеоборотные активы», «долгосрочные финансовые вложения», следует понимать, что речь идет об учетной точке зрения. Это профессиональная терминология главных, рядовых бухгалтеров и экономистов. Жесткой привязки терминов к профессиям нет, но в целом желательно знать, какими понятиями оперируют профессионалы.

Классификация долгосрочных инвестиций строится на базовом и вторичных признаках деления их на виды. Основным критерием выступает вид объекта инвестирования, который разделяет долгосрочные инвестиции на реальные (вложения в основной капитал) и финансовые (портфельные) инвестиции. Для того чтобы наилучшим образом выделить виды, долгосрочные инвестиции, их состав и характеристика должны соответствовать одному или нескольким признакам деления, таким, например, как:

• форма ДИ;
• форма организации процесса;
• форма собственности инвестора;
• объем ДИ;
• направленность действия;
• тип объекта ДИ;
• вид и структура источников инвестирования;
• уровень риска;
• уровень управления;
• уровень приобретаемого контроля субъектом и т.д.

Классификационная модель долгосрочных инвестиций

Выше размещена классификация ДИ по функциональной природе и по целевому назначению. Долгосрочные инвестиции в сфере финансовой вложений предусматривают вклады в уставный капитал других предприятий, инвестиции в разнообразные ценные бумаги, предоставление заемных средств и размещение денег на банковских депозитах. Оценка долгосрочных инвестиций и их классификация во многом зависит от структуры источников финансирования. Виды и состав источников финансирования представляется вашему вниманию далее в форме схемы.

Виды источников финансирования долгосрочных вложений средств

Состав ДИ в форме капитальных вложений

Основной капитал является значимым объектом ДИ. Данные объекты формируют состав внеоборотных средств, участвующих опосредованно в производственных и обеспечивающих процессах деятельности предприятия. Они создают базис капитализации компании и переносят свою стоимость на продукт при каждом цикле его производства, постепенно изнашиваясь. Капитальные вложения как вид ДИ четко охарактеризованы в законе № 39-ФЗ от 25.02.1999 г.

Выписка из статьи 1 закона № 39-ФЗ от 25.02.1999 г.

Подобные долгосрочные инвестиции совершаются на основе выработанной стратегии и тактических планов по следующим направлениям.

1. Покупка объектов природопользования и земельных участков. Такие объекты в последующем не амортизируются.
2. Приобретение технологического, энергетического и производственного оборудования, требующего монтажа и специализированной сборки.
3. Приобретение зданий, сооружения и оборудования, не требующих дополнительных СМР и специальной подготовки для ввода в эксплуатацию. К оборудованию, не требующему монтажа, относятся транспортные средства, свободно размещаемые станки, строительные механизмы и оборудование, производственный инвентарь и т.п.
4. Возведение объектов нового капитального строительства, производство модернизаций, реконструкций действующих производств, расширение производственных мощностей предприятия.

В ходе организации и совершения действий по реализации ДИ существенное значение имеют многочисленные вопросы, которые предстоит решить сторонам. К ним относятся:

• договорная стоимость (цена) имущественного комплекса объекта ОС или объекта строительства;
• проектно-сметная документация и условия согласований с контролирующими органами;
• условия монтажа, транспортировки оборудования к установке;
• число и уровень работ, выполняемых подрядным и хозяйственным способами;
• условия поставки и перехода ответственности за расходные материалы, применяемые в период реализации ДИ;
• формы расчетов между сторонами сделки;
• факт завершенности объекта капитального строительства на моменты окончания отчетных периодов;
• процедуры актирования и передачи объекта в эксплуатацию;
• методика определения первоначальной стоимости объекта и многое другое.

Оценка и общие вопросы учета долгосрочных вложений

В составе показателей, ответственных за подтверждения финансового равновесия компании на рынке заимствований, помимо ликвидности, устойчивости и независимости, концентрации заемного капитала активно применяется коэффициент структуры долгосрочных вложений. Данный показатель относится к группе показателей финансового состояния компании и характеризует заемный аспект участия привлекаемых источников для наращивания внеоборотных активов в результате вложений. Оценка долгосрочных инвестиций по этому показателю свидетельствует о доле долгосрочных пассивов (кредитов банка) в размере раздела баланса предприятия «Внеоборотные активы».

Формула коэффициента структуры долгосрочных вложений

Организация учета долгосрочных инвестиций строится на основе национальных стандартов бухгалтерского учета. Целая группа ПБУ определяет методологию учетных процедур, связанных с капитальными вложениями, приобретением нематериальных активов и осуществлением финансовых ДИ. К ним относятся ПБУ:

• 2/94 (приказ Минфина РФ № 167 от 20.12.1994 г.);
• 19/02 (приказ Минфина РФ № 126н от 10.12.2002 г.);
• 14/2000 (Приказ Минфина РФ № 91н от 16.10.2000 г.);
• 17/02 (Приказ Минфина РФ № 115н от 19.11.2002 г.);
• 6/01 (Приказ Минфина РФ № 26н от 30.03.2001 г.).

Учет долгосрочных инвестиций в части вложений в основной капитал делится на учет капитальных вложений, вложений в нематериальные активы и НИОКР, которые производятся с применением балансового счета 08 «Вложения во внеоборотные активы». Учет долгосрочных инвестиций в части финансовых вложений описан в статье о .

Переходя из управленческого контекста в учетную сферу, мы должны помнить одно обстоятельство. Дело в том, что между понятиями «финансовые (портфельные) инвестиции» и «финансовые вложения» знака тождества поставить нельзя. Финансовый вид ДИ предполагает вложение средств исключительно в ценные бумаги. Финансовые вложения, помимо чисто финансовых инвестиций, включают также:

• вклады в уставные капиталы других предприятий;
• вклады товарищей по договору о совместной деятельности;
• вложения в форме предоставленных займов;
• средства, размещенные на депозитных счетах в банках;
• дебиторская задолженность, которая куплена по договору ступки требования.

Долгосрочные вложения как понятие, таким образом, трактуется несколько шире, чем инвестиции долгосрочного характера. Это вполне допустимо, тем более что профессиональная терминология проходит индивидуальные пути развития, вызванного задачами, которые решают на практике бухгалтера, экономисты, финансисты, управленцы и менеджеры проектов. Специалисты в области проектного управления обязаны на достаточно высоком уровне владеть разной терминологией и многими профессиональными языками. В этом состоит часть нашей работы, коллеги.

(long-term investments) относятся следующие виды:

1) инвестиции в ценные бумаги:

Инвестиции в ценные бумаги, дающие право собственности (привилегированные и обыкновенные акции);

Инвестиции в долговые обязательства других компаний (об­лигации, долгосрочные векселя, закладные);

2) инвестиции в материальные необоротные активы, которые не используются в хозяйственной деятельности, а предназначены для перепродажи, будущего использования или держатся с целью буду­щего увеличения их стоимости;

3) инвестиции в дочерние компании, филиалы, совместные пред­приятия и др., если данные об их деятельности не входят в консоли­дированную отчетность;

4) инвестиции, отвлеченные в специальные фонды, или денежные средства, законсервированные для будущего целевого использова­ния (например, фонд для погашения облигаций, фонд для выкупа акций, пенсионный фонд).

Различия между краткосрочными и долгосрочными инвестици­ями могут быть сведены в таблицу (см. с. 124).

В составе инвестиций, как правило, наибольший удельный вес имеют инвестиции в ценные бумаги. Им уделяется наибольшее вни­мание в финансовой отчетности, и именно их мы рассмотрим в даль­нейшем более подробно.

Б. ОЦЕНКА ИНВЕСТИЦИЙ И ОТРАЖЕНИЕ ИХ В ОТЧЕТНОСТИ

1. Краткосрочные инвестиции

В различных странах приняты различные виды оценки и пра­вила отражения в отчетности краткосрочных инвестиций. Между­народные стандарты (стандарт № 25) рекомендуют оценивать и от­ражать их в балансе либо по рыночной стоимости, либо по прави­лу низшей из двух оценок: рыночной цены или себестоимости (low

Таблица "Сравнение краткосрочных и долгосрочных инвестиций

of cost market - LCM). Во втором случае низшая оценка выбирает­ся либо в целом по портфелю инвестиции, либо по основным кате­гориям, либо на индивидуальной основе. Европейские директивы требуют оценки по себестоимости. В США до недавнего времени различные виды ценных бумаг оценивались по-разному: рыночные ценные бумаги, дающие право собственности, - по правилу низ­шей оценки; рыночные долговые обязательства - по себестоимос­ти или по правилу низшей оценки; нерыночные ценные бумаги - по себестоимости. Базой для расчета низшей оценки служила вели­чина портфеля инвестиций в целом. С 1994 года (Стандарт № 115) в США принята абсолютно новая классификация инвестиций в цен­ные бумаги. Для ее лучшего понимания представляется необходи­мым вначале рассмотреть существовавшую ранее практику, важ­нейшим компонентом которой являлась оценка по правилу низшей из стоимостей. Кроме того, данный вариант предполагается и меж­дународными стандартами как один из возможных, и до сих пор используется в ряде стран, например в Канаде. Новая американс­кая классификация и способы учета инвестиций в ценные бумаги будут рассмотрены в конце данного раздела, что даст читателю возможность проследить направления развития учетной трактовки ин­вестиционных вопросов.

Исходя из существовавшей американской практики рассмотрим на примере, как учитываются:

Инвестиции в акции;

Инвестиции в облигации.

Инвестиции в акции

Как и любой другой вид активов, при приобретении эти инвес­тиции записываются по себестоимости. Себестоимость включает покупную цену, брокерскую комиссию, другие сборы. В отчетнос­ти весь портфель инвестиций в ценные бумаги, дающие право соб­ственности, отражается в соответствии с правилом низшей оценки. Разница между суммарной себестоимостью и суммарной рыночной ценой отражается проводкой:

Д Нереализованный убыток от оценки рыночных ценных бумаг, дающих право собственности (Unrealized loss on valuation of marketable equity securities);

Оценочная скидка на превышение себестоимости над рыночной ценой (Allowance for excess of cost over market value).

Нереализованный убыток отражается в Отчете о прибылях и убытках в составе статьи "Другие расходы и убытки" ("Other expen­ses and losses"). Оценочная скидка появится в балансе как коррек­тирующая статья (вычитается) к статье краткосрочных инвестиций.

Предположим, что компания А в течение 1990 года купила:

1) 1000 акций компании В по цене 50$ за 1 шт. Брокерская комиссия-500$. Общая стоимость: 1000 х 50 + 500 = = 50 500$;

2) 2000 акций компании С по цене 60$ за 1 шт. Брокерская ко­миссия - 1200$. Общая стоимость: 2000 х 60 + 1200 = 121 200$.

Текущая рыночная стоимость портфеля ценных бумаг состав­ляет 170000, нереализованный убыток и оценочная скидка-соот­ветственно 1700.

Долгосрочные финансовые вложения представляют собой вложения свободных средств организации, не связанных с собственным производством с целью получения дохода, срок погашения которых составляет более одного года. Финансовые вложения также считаются долгосрочными, если срок погашения не установлен. В этом случае по умолчанию предполагается долгосрочный характер таких вложений.

К долгосрочным финансовым вложениям в первую очередь относят средства организации, вложенные в долевое участие в уставный капитал других организаций, которые могут быть как на территории Республики Беларусь, так и за ее пределами. Также это средства, направленные на покупку акций и облигаций, не принадлежащих этой же компании. В качестве долгосрочных финансовых вложений могут выступать займы, выданные организациям на срок выше одного года под долговые обязательства, а также все другие способы размещения свободных средств организации, направленные на получение дохода на срок, превышающий один год.

Самыми распространенными среди долгосрочных финансовых вложений являются вклады в уставный капитал других организаций. Они производятся как денежными средствами, так и в форме вложений основными средствами, нематериальными активами, а также товарами, сырьем и материалами. Помимо этого осуществляются и в виде вклада других ценностей.

Реже организация осуществляет долгосрочные финансовые вложения в виде покупки акций других предприятий, если эти предприятия известны как приносящие стабильно хорошую прибыль. Такие вложения осуществляются с целью извлечения постоянного стабильного дохода в течение нескольких лет, либо с целью оказания влияния на финансовую, ценовую политику данного предприятия.

Приобретенные организацией ценные бумаги должны быть отражены в Книге учета ценных бумаг, которая должна быть сброшюрована, скреплена печатью организации и подписями руководителя и главного бухгалтера.

Но в настоящее время в условиях экономического кризиса большинство организаций работают с низким уровнем рентабельности и даже убыточно, т.е. размер чистой прибыли предприятий после налогообложения низка, либо зачастую ее вовсе нет. Вследствие этого предприятия приносят своим акционерам невысокие дивиденды и являются низколиквидными активами. Поэтому можно сказать, что они не представляют повышенного интереса для вкладчиков, инвесторов. К тому же еще одним недостатком данного вида вложений является наличие высокого риска их обесценения. Обесценение долгосрочных финансовых вложений происходит при снижении стоимости этих финансовых вложений. При этом такое снижение должно носить устойчивый характер.